Economiștii cu vârsta sub 65 de ani au, practic, ultima șansă în noul an fiscal să-și plaseze întreaga alocație de 20.000 de lire sterline în conturi de economii cash de tip Isa (echivalentul conturilor de economii individuale din Marea Britanie). Noul an fiscal, care a început pe 6 aprilie, le oferă adulților posibilitatea de a economisi până la 20.000 de lire sterline, însă regulile se vor schimba drastic.
Începând cu 6 aprilie 2027, deși alocația totală anuală va rămâne la 20.000 de lire, adulții sub 65 de ani vor putea depune doar 12.000 de lire într-un cont Isa cash, restul de 8.000 de lire putând fi direcționați către acțiuni și obligațiuni.
O schimbare majoră, ignorată de jumătate dintre britanici
Modificarea este una substanțială, dar pare să fi trecut pe sub radarul multora. Michelle Holgate, director la RBC Brewin Dolphin, avertizează că reducerea cu 40% a limitei anuale pentru conturile Isa cash destinate celor sub 65 de ani „reprezintă o schimbare potențial monumentală în peisajul economiilor și investițiilor din Marea Britanie, și totuși sondajul nostru recent arată că 50% dintre economiști nu sunt conștienți de această modificare”.
Catherine Wray, șefa departamentului de economii la Leeds Building Society, confirmă urgența situației. „Acesta va fi ultimul an în care limita scutită de taxe pentru conturile Isa cash va rămâne la 20.000 de lire sterline pentru toată lumea.”
Iar din aprilie următor, lucrurile stau puțin diferit. „Anul viitor, în aprilie, se reduce la 12.000 de lire, cu excepția cazului în care ai peste 65 de ani, situație în care nu există nicio schimbare”, a adăugat Wray. Doar persoanele de peste 65 de ani vor păstra limita anuală de subscriere de 20.000 de lire pentru un cont Isa cash.
De ce încurajează statul investițiile?
La prima vedere, scopul este clar. „Scopul este de a încuraja oamenii să investească, oferind un pachet mai mare scutit de taxe pentru alte tipuri de Isa, cum ar fi acțiunile și obligațiunile, dar economisirea în numerar rămâne foarte importantă”, explică Wray. Numai că, dincolo de cifre, siguranța banilor cash pare să primeze pentru mulți.
V-ați gândit vreodată de ce oamenii preferă siguranța unui cont de economii în detrimentul potențialului de câștig de pe bursă? Un sondaj recent oferă câteva răspunsuri. „Economiile Isa cash rămân indispensabile; ele ajută la atingerea obiectivelor de economisire, oferă oamenilor stabilitate și reziliență financiară pentru a le permite să ia în considerare investițiile la momentul potrivit pentru ei”, a mai spus Wray.
Într-o lume plină de incertitudini, siguranța banilor pare să ofere o plasă de siguranță psihologică. „Într-o lume nesigură, securitatea oferită de economii oferă siguranță psihologică consumatorilor, deoarece o treime dintre consumatori sunt descurajați să investească de instabilitatea globală”, a precizat ea. De fapt, cifrele sunt și mai clare: „49% dintre persoanele pe care le-am chestionat au spus că sunt atrase de economiile în numerar pentru accesibilitatea lor, 46% pentru randamentele previzibile și 45% pentru simplitatea lor, care, la rândul lor, ajută la reducerea stresului financiar”.
Alocația personală de economii, o capcană fiscală
Pe lângă conturile Isa, economiștii beneficiază și de alocația personală de economii (PSA), care a împlinit un deceniu de la lansare. Aceasta permite obținerea de dobânzi fără a plăti impozit: până la 1.000 de lire pe an pentru contribuabilii cu venituri de bază și 500 de lire pentru cei cu venituri mai mari. Problema e că aceste plafoane au rămas neschimbate.
Rachel Springall, expert financiar la Moneyfactscompare.co.uk, spune, pe bune, că nivelurile PSA „nu au ținut pasul cu vremurile”.
Un exemplu concret arată cum stau lucrurile. Un depozit de 20.000 de lire într-un cont pe un an cu o dobândă de 4,58% ar fi generat 916 lire, depășind plafonul de 500 de lire pentru un contribuabil cu venituri mari. În schimb, aceeași sumă într-un cont Isa cash cu o dobândă de 4,45% ar fi adus 890 de lire, complet scutiți de taxe.
Alice Haine, analist financiar la Bestinvest by Evelyn Partners, subliniază că, deși PSA „era adecvată când ratele dobânzilor erau la minime record, ratele ridicate din ultimii ani, combinate cu pragurile înghețate ale impozitului pe venit, fac ca tot mai mulți oameni să fie obligați să plătească impozit pe dobânzile din economii”.
„efectiv, pentru fiecare 100 de lire sterline în dobândă câștigate peste PSA într-un cont de economii standard, un contribuabil cu venit de bază păstrează doar 80 de lire”.
Prea mulți bani cash pot fi o problemă
Deși siguranța este importantă, experții avertizează că „poate exista o problemă în a deține prea mult numerar”, după cum spune Alice Haine. Logica este simplă: inflația erodează valoarea banilor care nu sunt investiți.
„În timp ce un cont Isa cash poate funcționa bine pentru nevoi pe termen scurt sau pentru cei care au nevoie de acces la banii lor în următorii cinci ani, un cont Isa de acțiuni și obligațiuni poate fi o soluție mai bună pentru economiștii pe termen lung care caută randamente ce depășesc inflația”, a adăugat Haine. Recomandarea este clară: un orizont de minimum cinci ani pentru investiții, deoarece piețele pot fi volatile pe termen scurt, dar istoric au oferit randamente reale mult mai mari decât economiile cash.
Dar investițiile nu sunt pentru oricine. Michelle Holgate de la RBC Brewin Dolphin avertizează: „Știm că oamenii au niveluri diferite de apetit pentru risc, iar investițiile pe piața de acțiuni vin cu posibilitatea de pierderi, precum și de câștiguri. Înțelegerea capacității emoționale și financiare de a rezista acestor fluctuații este cheia pentru a alege abordarea corectă”.
În final, alegerea depinde de obiectivele fiecăruia. Derence Lee, director financiar la Shepherds Friendly, concluzionează că un cont Isa de acțiuni și obligațiuni „ar putea fi mai potrivit pentru cei care doresc să-și crească investițiile pe termen mediu și lung, oferind acces la o gamă largă de fonduri pentru a se potrivi diferitelor obiective, apetituri pentru risc și bugete”.
